Título de Capitalização não é investimento! Entenda tudo sobre!

Todo mundo que frequenta o banco provavelmente já deve ter recebido uma abordagem do gerente pra comprar títulos de capitalização. Você pode até ter ficado tentado, afinal ele funciona como se fosse uma rifa na qual o valor do ticket é devolvido aos que não ganharem os prêmios.

E não é que essa abordagem cola aos ouvidos de quem não possui muita informação sobre o assunto? Para se ter uma ideia, entre agosto de 2011 e 2012 o mercado dos títulos de capitalização cresceu cerca de 13,6%. Mas calma lá, não aja sempre em conformidade com os outros. Sinto-lhes informar que título de capitalização não é investimento!

Como funcionam os títulos de capitalização

Ao comprar um título de capitalização de um banco, ele destina parte da verba para o rateio do sorteio (ou seja, a taxa para concorrer aos prêmios), outra para a taxa de administração (a fim de financiar a manutenção da instituição financeira) e por último, para a capitalização do seu dinheiro. Lembrando que os valores destinados ao rateio e a taxa de administração variam de acordo com o mês.

Os títulos de capitalização podem sortear prêmios ou valores em dinheiro, podendo ser pagos mensalmente (PM) ou de uma só vez (PU). É importante atentar para os prazos de pagamento, período em que o titular deve quitar a compra, e de vigência do título, período em que ele ficará sob a custódia do banco.

O comércio dos títulos são regulados pela Superintendência de Seguros Privados (SUSEP), e assim como os seguros, precisam de corretoras ou agentes credenciados para serem negociados. Tal qual os bancos, as empresas que comercializam títulos de capitalização devem seguir as normas do Código de Defesa do Consumidor.

Inclusive, os títulos de capitalização são também utilizados por quem quer alugar um imóvel e não quer depender de fiador (parentes ou amigos) ou seguro-fiança na hora de assinar contrato. Nesse caso, os títulos funcionam como uma espécie de garantia: ao iniciar os trâmites do aluguel, o inquilino adquire um título de capitalização de valor acordado pelo locador e a corretora de imóveis; em seguida, assina um documento no qual se compromete a destinar esse dinheiro caso atrase o aluguel ou danifique o imóvel. Finalizado o contrato de aluguel sem atrasos de pagamento ou reformas, o inquilino pode resgatar o dinheiro do título integralmente.

Por que título de capitalização não é investimento?

Apesar de a possibilidade de ganhar prêmios ser tentadora, se formos parar pra pensar as únicas partes que levam vantagem sobre os títulos de capitalização são o sorteado e o banco. E os motivos para não cair nessa furada são inúmeros..

O principal problema de comprar um título de capitalização é que durante o tempo aplicado o seu dinheiro fica parado, enquanto outras modalidades de investimento poderiam render algum lucro. Afinal, ao levar em conta  o fator ‘rentabilidade’ até a poupança passa a ser mais compensadora que os títulos, uma vez que todo o montante que você aplica gera um rendimento de cerca de 0,5% ao mês somada à taxa referencial (TR).

Outra grande desvantagem fica por conta da carência: retirar o dinheiro antes do vencimento do título gera uma multa por rescisão do contrato. O desistente não consegue ter de volta todo o valor que pagou, apenas um proporcinal sobre a quantia despendida. E mais, os bancos geralmente oferecem títulos de capitalização com períodos longos de contribuição (cerca de 2 anos ou mais).

Aliás, os bancos sequer podem tentar “marketeá-los” como uma opção de investimento, ou seja, trata-se de mais um produto/serviço para ajudar o gerente do banco a bater metas. Cabe a você ficar atento e planejar o futuro com senso crítico pra escolher a melhor alternativa de investimento de acordo com seus objetivos.

Se você já teve um título de capitalização pensando que seria um investimento, agora já sabe! Saiba também que para opções mais rentáveis e conservadores, você tem à disposição diversos investimentos de renda fixa. Clique abaixo e confira quais são essas opções e como investir.